A Half of Something or All of Nothing?

June 15, 2016

Published in Korrespondent
(Ukraine) on 30 May 2016
by Victor Galasyuk (link to original link to original)

Translated from by Alina Borysenko. Edited by Marsha Challoner.

On Friday, I visited the United States Department of Commerce in Washington to meet with a representative of the relevant department and experts who deal with the issues of supporting Ukraine.

The meeting lasted over an hour and I presented in full a previously drafted policy document on economic development.*

American partners were soon convinced and fully agreed with the need to create export credit agencies in Ukraine (they emphasized, "our structure, to a large extent, is a huge export-credit agency"). Their government agency for small businesses (the Small Business Administration, which has operated in the U.S. since 1953!) has supported industrial parks with temporary tax preferences for new investors (Americans, emphasizing the correct approach, quote Bill Clinton, "Would you choose a half of something or all of nothing?").**

Our American colleagues, like Oleg Lyashko and I, and many of our colleagues in Parliament, consider the IMF program only as a "safety cushion" — temporary support for deep structural reforms, rather than their substitute.

Also discussed were questions about the fight against smuggling at customs, tools for reducing the shadow economy, mechanisms to attract investment in infrastructure projects, and an affordable approach to privatization. The dialogue will be continued in Ukraine, together with Stepan Kubiv, when the American ministerial delegation visits Ukraine in the summer.

In addition, it was proposed to expand the format of strategic communication and involve not only senior officials in discussions, but also the department heads from the Parliamentary Committee and representatives of the factions that deal with appropriate Parliamentary reform (Nina Yuzhanina, who runs a [working group to implement] systemic tax reform, the elimination of smuggling at customs and corruption in Ukraine’s State Fiscal Service; Sergey Rybalka, who is in charge of systemic reform and development of the financial sector; and others like them). Reform without effective communication with parliamentarians is impossible, and the imitation of reform satisfies nobody.

*Editor’s Note: The author, Viktor Valeriyovych Halasiuk, is a member of the Ukrainian Parliament with positions that include deputy leader of the Radical Party of Ukraine on Economic Policy and co-chair of the U.S. Caucus in the Parliament of Ukraine.

**Translator's Note: Quote is as written in English in the original article.

В п’ятницю у Вашингтоні відвідав Мінекономіки й торгівлі США та зустрівся з одним із його очільників та директором профільного департаменту і експертами, які опікуються питаннями підтримки України.
Зустріч тривала понад годину і я в повному обсязі презентував заздалегідь розроблений програмний документ з економічного розвитку (http://www.slideshare.net/…/economic-development-policy-pap…).
Довго переконувати американських партнерів не прийшлося, вони повністю згодні із необхідністю створення в Україні Експортно-кредитного агентства (бо як вони підкреслили “наша структура, за великим рахунком, і є величезним експортно-кредитним агентством”), Агентства підтримки малого бізнесу (Small Business Administration працює в США з 1953 (!) року), Індустріальних парків з тимчасовими податковими преференціями для нових інвестицій (американці, підкреслюючи правильність підходу, процитували Білла Клінтона “Ви обираєте половину від чогось, чи все від нічого?” - “Would you choose a half of something or all of nothing?”)...
Наші американські колеги, так саме як і ми з Олег Ляшко, та багато наших колег з парламенту, розглядають програму МВФ виключно як “подушку безпеки” - тимчасову підтримку для проведення глибоких структурних реформ, а не як їх замінник.
Обговорили також питання боротьби з контрабандою на митниці, інструменти детінізації економіки, механізми залучення інвестицій в інфраструктурні проекти та прийнятні підходи до приватизації. Продовжимо діалог в Україні спільно з Степаном Кубівим, коли американська міністерська делегація приїде до нас влітку.
Запропонував також розширити формат стратегічної комунікації та залучати до обговорень не тільки топ-урядовців, а й профільних голів Комітетів ВР та представників фракцій, які опікуються відповідними реформами з боку парламенту (Ніна Южаніна, яка опікується системною податковою реформою та подоланням контрабанди на митниці й корупції в ДФС; Сергей Рыбалка, який опікується системним реформуванням та розвитком фінансового сектору та ін.). Реформи без такої ефективної комунікації з парламентарями неможливі, а імітація реформ вже нікого не влаштовує.

This post appeared on the front page as a direct link to the original article with the above link .